Al via la strategia multi-boutique dell’asset management di Generali con una nuova piattaforma per investire sul debito infrastrutturale

• Questo annuncio rappresenta un passo fondamentale per la creazione della più grande piattaforma multi-boutique in Europa tra gli asset manager assicurativi. È dedicata sia agli asset interni al Gruppo sia ad attrarre investitori istituzionali
   
• Generali Global Infrastructure è una joint venture che vanta alcuni tra i migliori esperti del settore, e debutterà con un fondo investito sulle infrastrutture globali pari ad almeno €1 miliardo, con asset provenienti da Generali

Milano – Assicurazioni Generali SpA annuncia il lancio di Generali Global Infrastructure (GGI), una nuova piattaforma per investire sul debito infrastrutturale che costituisce una prima tappa fondamentale per la strategia multi-boutique dell’asset management del Gruppo. Sarà Generali Investment Partners, di recente costituzione, a gestire la piattaforma multi-boutique, con l’obiettivo di trasformarla nella prima realtà di questo tipo in Europa.

La piattaforma si avvale del know-how interno, ma anche di partnership con alcuni dei più affermati professionisti nei rispettivi settori di competenza.

GGI, la prima boutique istituita in seno a Generali Investment Partners, metterà a punto strategie per investire sul debito infrastrutturale per clienti sia interni sia esterni del Gruppo. Farà leva sul rilevante impegno finanziario di Generali nei confronti di questa asset class, sulla competenza nel fornire soluzioni liability-driven e sulle eccellenti capacità del proprio team di gestione. Si prevede che gli asset gestiti per conto di investitori istituzionali terzi raggiungeranno i €2,5 miliardi entro i primi cinque anni, per poi raddoppiare nel quinquennio successivo.

Grazie al nuovo modello multi-boutique, GGI investirà in debito infrastrutturale diversificando sia geograficamente sia settorialmente, sviluppando prodotti e soluzioni per gli investitori. Per quanto riguarda la filosofia d’investimento, GGI adotterà un approccio rigoroso sia sotto il profilo della qualità del credito che sotto quello dei fattori ESG (Environmental, Social, and Governance). Considerata la dotazione di capitale iniziale della boutique e l’interesse da parte degli investitori istituzionali più sofisticati, si prevedono numerose opportunità a livello sia senior sia mezzanine. Inoltre, la natura di lungo termine di queste tipologie d’investimenti è perfettamente adeguata alle passività assicurative di un gruppo globale come Generali.

GGI è una partnership strategica di cui Generali detiene una partecipazione di controllo. Gli altri partner della joint venture sono Philippe Benaroya, Alban de La Selle e Gilles Lengaigne, operatori altamente qualificati e con esperienza riconosciuta nel settore.

Gli investitori istituzionali continuano a manifestare un interesse molto alto per le infrastrutture, per caratteristiche riconosciute quali la diversificazione del portafoglio, gli interessanti rendimenti risk-adjusted e il crescente contributo per raggiungere obiettivi di investimento sostenibili. Questa asset class risulta fondamentale anche per sostenere lo sviluppo economico a livello locale e nazionale. Il fabbisogno d’investimenti è estremamente interessante, pari a circa $177 miliardi investiti in Europa solo nel 2017. ¹ Le proiezioni indicano investimenti infrastrutturali a livello globale stimati a circa $49 trilioni entro il 2030, in crescita di oltre il 50 per cento rispetto agli ultimi anni.²

Timothy Ryan, CEO di Asset Management di Generali, ha commentato: “Si tratta di una tappa importante nel nostro percorso volto a rafforzare l’asset management di Generali e dimostra il nostro impegno nei confronti del nostro piano strategico, che ha l’obiettivo di incrementare di circa €150 milioni l’utile netto di Gruppo entro il 2020.”

Carlo Trabattoni, Head of Generali Investment Partners, ha dichiarato: “Questa joint venture è il primo tassello della nostra esclusiva piattaforma multi-boutique, che integra competenze altamente specializzate sia nuove sia già esistenti. Vediamo grandi potenzialità e nutriamo forti ambizioni per Generali Investment Partners.”

Philippe Benaroya ha affermato: “Il nostro team è felicissimo di avere unito le forze con un player globale solido come Generali, uno dei maggiori gruppi assicurativi al mondo. È per noi un onore essere la prima piattaforma della loro strategia multi-boutique. Questa partnership permetterà a Generali Global Infrastructure di crescere rapidamente accedendo al capitale di Generali e degli investitori istituzionali. Ci aspettiamo di trasformare questa piattaforma in un leader di settore, portando innovazione e forte performance in un’asset class in rapida evoluzione.”


Il team di Generali Global Infrastructure:

Philippe Benaroya
Philippe Benaroya è Managing Partner e CEO di Generali Global Infrastructure. Vanta un’esperienza ultraventennale nella finanza infrastrutturale. È stato co-founder e co-head di BlackRock Infrastructure debt in Europa. Philippe ha conseguito la laurea in ingegneria civile presso l’Ecole Nationale des Ponts et Chaussées.

Alban de La Selle
Alban de La Selle è Managing Partner e CIO di Generali Global Infrastructure. Ha trascorso gran parte della sua carriera nella finanza infrastrutturale a Londra, New York, Montreal e Parigi. Ha avviato e gestito le attività di Dexia in Canada e gestito le attività bancarie Public e Wholesale di Dexia negli USA. Ha iniziato la sua carriera a Londra nel gruppo di consulenza infrastrutturale di Hill Samuel Bank. Alban si è laureato all’EM Lyon Business School e ha conseguito un master in economia presso l’Università di Parigi (Paris II).

Gilles Lengaigne
Gilles Lengaigne è Managing Partner di Generali Global Infrastructure, con responsabilità globali in termini di investment origination e corporate development. Ha 15 anni di esperienza nella finanza strutturale nei settori investment banking, financial insurance e asset management. Prima di questo incarico, è stato cofounder del business investimenti nel debito infrastrutturale di BlackRock in Europa. Gilles ha conseguito una laurea e un master in corporate finance presso l’EM Lyon Business School.

¹ Inframation
² Studio McKinsey & Company, “Bridging Global Infrastructure Gaps”